豪诚动态 | 我公司承办的成都联利投资咨询有限公司清算转重整案入选成都破产法院2021年度十大典型案例

成都联利投资咨询有限公司（以下简称联利公司）成立于2009年4月，注册资本800万元，主要开发建设了“丽阳星座”项目。2017年，受宏观经济形势及房地产市场周期性变化的影响，联利公司因销售受阻、实际控制人死亡等原因，资金链断裂，不能清偿到期债务且明显缺乏清偿能力。2018年3月，联利公司向成都市温江区人民法院提出破产清算申请。成都市温江区法院经审查后于3月30裁定受理联利公司破产清算申请，于2018年4月4日指定我公司担任管理人。

我公司接受指定后，依法履行管理人职责，在温江区人民法院的监督指导下，对重难点问题进行了全方位深度剖析。因丽阳星座项目95%的住房均已销售备案，并涉及工程纠纷，处置难度大，如果对联利公司进行单纯的清算处置，不仅本案的清偿率将大幅度降低，近200户购房人的物权期待权也将遭受严重损害。本案通过构建府院联动工作机制，积极争取党委政府的支持，推进解决破产重整中的障碍；充分尊重债权人意见，以“能代表、善沟通”为标准组建债委会，全程参与重整工作，有效保障了债权人对重大事项的知情权、参与权和监督权；通过债权人会议决议的方式，确定了以招募投资人对联利公司进行重整的工作思路。2020年7月3日，本案成功招募到投资人，2021年1月7日，法院裁定对联利公司进行重整。招募到投资人后，管理人充分利用重整谈判协商机制，合理优化债权清偿方案，以“货币清偿和交付房屋择一”的方式确保180余户购房户取得合同约定的房屋，并实现了建设工程价款优先权、职工债权、税款债权100%清偿，大幅提高了普通债权的清偿比例，2021年2月23日，法院裁定批准联利公司重整计划草案。

联利公司清算转重整案，是典型的房地产开发企业破产重整案。存在房地产开发企业普遍存在的问题，即：企业的土地和在建工程均被债务人进行超额抵押融资，大部分房屋已预售完毕，违规销售“格子铺”的问题。本案通过清算转重整程序，打破少数权利人的利益壁垒，平衡保护相关权利人的合法权益。联利公司通过重整获得新生，广大购房人实现收房、普通债权人获得远高于清算的清偿率。

本案是通过建立府院联动常态化机制，积极运用破产转换程序，妥善处理楼盘烂尾引发的复杂社会矛盾，实现各类利益主体共赢、价值与效率共进的典型案例。该案能在资产少、矛盾多的情况下，成功引入重整投资人，完成楼盘建设和验收，以“现金偿债+交付房屋”多元的偿债方案，增加债权人的债权实现方式，有效化解联利公司对外负债，实现了各类债权之间利益的相对平衡。依托府院联动机制，通过与政府各职能部门的统筹推进，运用司法智慧，克服重重障碍，积极探索重整新模式、新机制，挽救了联利公司的经济与社会价值。